赤マーカーのEnglish は「イングランドの」という意味です。
Japan's とJapaneseの違いと同じですね。
ニュアンスは違いますがどちらも「日本の」という意味です。
なので青マーカーのEngland's も赤マーカーのEnglishも「イングランドの」という意味です。
イングランド「の」船=English ships
正確にはイングランドの船、フランスの船、バスクの船、スペインの船 という意味ですが、「の船」が繰り返しになるので、イングランド、フランス、バスク、スペインと国・地域名を並べて、最後にだけ「の船」をつけているのです。